今年是投资理财界的小年，诸事不顺，求稳成了财迷们的刚需。最近几个月，我们也是费了很大力气，帮大家找各种安稳的产品。

一说到稳，很自然我们想到了银行，如今银行理财也有不错的，上周我们刚介绍过；另外还有些新兴民营银行的产品，收益率能达到5%+，被大家追捧。

但有些更保守的朋友，觉得银行理财产品不保本，而新兴民营小银行也担心靠不靠谱。比如昨天，小银行的聚集地——京东金融的银行+业务，出了点技术问题，就把不少财迷吓得砰砰跳：

今天我们就来说一类真正保本的银行产品——结构性存款。它的收益率比普通存款高不少，跟银行理财差不多，在保本的强烈需求推动下，今年规模一举突破10万亿，成了今年最火的稳健理财。

“结构性存款”我们上半年就介绍过一次，最近，它又有了两个显著变化——

第一点，这类存款的规模，刚突破了10万亿，同比增长达到惊人的50%，堪称火爆。

第二点，要提醒财迷们注意：十一前出台的银行理财新规中，明确要求发行结构性存款产品的银行需要具备相关资质。这意味着，以后能买到这类火爆产品的渠道要变少了。

那么，什么是结构性存款，它有哪些吸引人之处，值不值得投？为什么监管层又要限制它呢？

结构性存款首先是一种正规银行存款。是存款就意味着它同样享受法律规定的50万内本金保障，因此是真保本的金融产品。

跟普通存款的区别，就在于“结构性”三个字上。“结构性”是指这类存款，会将资金分为“低风险低收益”与“高风险高收益”两部分。

其中，大部分资金会放在“低风险低收益”方面，跟普通存款一样，确保存款的安全与基本收益；而少部分放在“高风险高收益”的，用于投资跟利率、汇率、黄金等挂钩的金融衍生品上，借此在承担一定风险的情况下，可能获取更高的收益。

你不必管金融衍生品是啥，只要知道，目前这类产品总体来看，保底收益大概在2%上下，不低于银行定期存款；而较高的收益，可以达到接近4～5%左右，相当于银行理财——比余额宝高了不少。

所以作为一类短期理财产品，结构性存款具有本金无忧的安全优势，同时又有可能获得较高（5%）的收益。这正是今年大背景不好，它火爆起来的原因。

对结构性存款产品，刚接触的朋友，可能觉得最困惑的是收益利率的不确定性，担心里面有啥猫腻。

结构性存款的收益一般都是有区间的，至少是一高一低两档，也有可能是一个范围（相关产品说明中会写明）。

在两档收益的设计上，最常见的是这样的两种情形：

一种是拉开高低两档收益的差距，但使触发高收益的门槛很低，让你能较轻松拿到；

另一种是高低收益差距很小，但低收益的年化也不低，即使拿到低收益也能喜滋滋。

就是说，不用太担心这里的猫腻。毕竟，银行推广这种产品，初衷就是留住想逃离普通存款的客户，当然要靠提高收益啦。

比如下面这款3个月定期产品，高低两档4.3%和4.1%差别并不大。由于挂钩的产品近1年波动范围为1.3%-2.5%，因此这款产品的收益，最后大概率是4.1%，也不算低了。

如果上面的解释你还看得不够明白，没关系。菜鸡下面直接给大家盘点了些，部分主流银行的结构性存款产品，给大家参考。

要说明的是，下面表格中的都是真保本产品；在收益方面有个范围区间，低的部分是保本收益，高的是可能收益。

先来看国有大行的产品，收益相对较低些。半年期最高可达4.1%的交行产品，稍有点特殊——收益是固定的，能变动的是结束的时间点，就是说有可能提前取得指定收益。

而中小银行3月期产品，就能达到4.2%-4.3%，差距还是比较明显的：

另外提醒一句：结构性存款和结构性理财是两类东西。形式相似，但只有叫存款的才承诺保本。大家不要搞混了。

依最新的理财新规要求，只有具备衍生品交易资质的银行，才能发行结构性存款产品。如今部分中小银行已经开始停止新发结构性存款了，估计未来结构性存款的总量，还可能进一步压缩。

所以，且买且珍惜吧。