在我们大家的印象中，存款期限越长，利率越高。为了赚取更多的利息，我们很多时候都会把存款时间期限尽可能的延长。然而，随着我国利率市场化的不断推进，这种现象却正在悄悄的改变中，而你是否又注意到了呢？

　　近日，银行信息港小编在查询银行存贷利率表时发现，央行、工行、农行、建行、中行四大行的2年期存款利率，3年存款利率和5年期存款利率的水平非常接近，甚至出现“倒挂”。

　　何为利率倒挂？它指的是长期利率水平低于中短期利率水平的现象，也即是存款时间越长，利率越低。

　　银行存款的期限溢价趋于零

　　从理论上讲，无论是银行存款还是债券收益率，都存在一个期限溢价，即存款或债券的期限越长，银行或债券发行者需要为此付出的利息成本越高。例如四大行中，半年存款利率为，一年存款利率为，两者差值为，而三年期与五年期存款存款利率完全一样，期限溢价为零。股份制银行和城商行给予了小幅度的期现溢价。

　　对于为什么会出现这种现象？专家以及业内人士给出了解释：

　　银行一般是通过吸收短期存款，发放长期贷款来赚取息差的，目前央行施行宽松的货币政策，银行存贷比监管要求放松，降低了银行揽储的意愿，压低长期存款利率也可以减少银行的负债成本。

　　同时，考虑到目前经济下行压力较大，未来央行可能会进一步进行降准降息的措施，银行对于吸收长期存款的动力不大，对于成本较低的中短期资金较为渴求。因此对两年期以内定期存款上浮力度较大，对三年期以上定期存款利率上浮力度较小，甚至多家银行出现期限与收益“倒挂”现象。加上目前的利率水平处于历史低位，5年期的长期存款对储户的吸引力很低，银行也就不再需要为招揽客户给出那么高的利率了。

　　也即是说，在银行存款时，同样是10万元，存3年期的利息要比5年期还要高。另外还要注意的是，同样是存3年，股份制银行或者城商行，到期后两者的利息也会有差别哦，在存款之前还要货比三家哦。