年化利率16.5%是1.375分利息，也就是说月利率为1.375%。假设借款1万元，1年的利息为：10000*16.5%=1650元。当然也可以按月计算利息，借款1万元，每月的利息为10000*1.375%=137.5元。民间借贷中无论是说分还是说厘，正常而言都是指的月利。

假如利息3厘，那么就是每个月的利率为3‰，即1000元每个月3元的利息。如果是利息为1分3厘指的是每个月的利率为1.3%，即1000元每个月13元的利息。