上周五市场传出的消息称，监管层召开闭门会议，对公募基金加强管理，对货币基金的T+0赎回业务进行了讨论。

货币基金原本实行的都是T+1赎回机制，今日提现，第二个工作日资金到账。

2013年6月余额宝诞生，背后对接的是天弘余额宝货币基金，在短短几个月内就吸了大批粉，其它理财机构不甘落后也纷纷推出了各自的货基宝宝，其中有很多提现都能实现T+0到账甚至是实时到账。

这种能实现T+0到账的货基宝宝其实是由理财机构先把资金垫付给投资者，理财机构T+1日才能从基金公司那里拿到钱。

随着购买货币基金的人群越来越多，并且很多都实行T+0赎回机制，还有相当一部分可以直接用来消费和支付，市场的稳定性和流动性受到很大的考验。尤其像余额宝这样“巨无霸”量级的货币基金而言，不容出现任何闪失，所以监管要控制货币基金规模的快速增长，防止出现系统性风险。

由于货币基金规模快速扩张，今年1月央行决定将货币基金纳入M2中，未来这些宝宝类货币基金将受到更严格的监控。

如果这些货币基金今后不能实现T+0赎回机制，灵活性功能将被大大削弱。据称，监管层将货币基金的每日赎回上限拟设为1万元，但是1万元仅能满足普通的应急需求，对于较大金额的支出很难满足，比如生病、商场的高额消费等，如果是短期内有大额支出，比如买房、买车等，就需要提前较长时间把钱赎回来。

活期理财产品将会受到更加严格的监管

理财分析师认为，虽说监管的目的是出于安全性考虑，要维护金融市场的稳定性，但这样做会损害投资者的利益。从这里也可以看出，高收益的活期理财对投资者来说越来越重要，当然，这类产品的监管也会愈加严格。

前几年很多P2P平台都推出了活期产品，但这里面存在很大的资金池嫌疑，监管趋严之后，大部分P2P平台相继下架了此类产品。

银行或成为最大赢家

如果货币基金真的取消T+0赎回机制，或是单日赎回金额限制在1万元以内，投资者会被迫把钱赎回到银行活期账户，届时银行将成为最大的受益者。

近几年，由于存款利率降至低位，互联网理财产品越来越多，银行拉存款的难度越来越大，为了迎合市场趋势，转而去发行成本较高的结构性存款、理财产品等，但是银行其实最喜欢的仍然是低成本的存款，所以任何时候拉存款的任务都会非常重要。

理财分析师认为，目前来看，货币基金有可能会继续实行T+0赎回机制，但是被限额的可能性比较大，其实现在大部分宝宝的赎回都是限额的，金融机构的垫资能力也是有限的，对于资金量比较小的用户影响有限，但对于经常有大额资金进出的投资者来说影响比较大。

亏本金的理财项目，你会做吗？肯定没人愿意做。那么，余额宝理财那么火热，现在余额宝会亏本金吗？选择余额宝平台理财，当然希望风险低一些，收益高一些。那么，余额宝理财有没有风险呢？现在余额宝最新收益是多少呢？

理财有两事项是必须重视的，第一是安全，第二是收益。余额宝作为理财项目，因为不是银行理财项目，所以有人担忧它的安全性，担心亏本金，也是情理之中。那么，余额宝会亏本金吗？这个时候，就要看余额宝的风险性以及收益了。

大家都知道，货币基金的风险不大。而余额宝本质是货币基金，因此它的风险主要是货币基金的风险，一般亏损的概率比较低，因为它主要投向货币市场。比如同业存款、国债等。按照银行理财对产品风险划分的话，基本属于低风险。换句话来说，余额宝存钱是安全的，但并非零风险。

其实，无论是什么理财项目，都不可能零风险的。银行安全系数那么高，它们的理财项目是最低风险的，但也不能做到零风险。而余额宝并非银行理财项目，风险相对来说是高一些的。不过，大家也不用过分担忧，因为风险真的很低。

小编了解到，现在余额宝的利率并不高。据悉，余额宝七日年化收益是2.2940%，比之前降了不少。六年时间过去了，余额宝的七日年化收益率一步步的创新低。如今余额宝早已取消额度限制，回归原始模式。那么，你还会继续在余额宝那里存钱吗？

本文系专栏作者“七点半理财”原创作品，仅代表作者个人观点，不代表官方立场，转载请联系作者授权。

近两年一直很关注国民手机理财的长子“余额宝”的成长，这个被寄予厚望又命运多舛的宝宝昨晚又有新消息了。

6月6日0点起，余额宝转出到银行卡当日快速到账额度有所调整，从每日限额5万元调整到1万元，转出到银行卡普通到账服务（下个交易日到账额度）及消费支付等均不受影响。

平时我们使用银行卡支付购买余额宝的钱，想赎回到银行卡上，有两种方案。第一种是快速取出，支持秒级到账，原本限额每天每户5万，今后每天每户1万；受影响的只有这点。

第二种是普通取出，比如今天周二下午3点前取，周三到账，3点后取，周四到账；这点不变。其实这也不算突发消息，早在3月份就有传闻监管部门针对货币基金召开了闭门会议，讨论的内容就包括单账户每日快速赎回额度限定在1万元以内，今天算是正式回应落地。

对比其他同类平台，微信理财通是快速取出每天每户限额3万，普通取出和支付宝的规则一样，天天基金是T+1到活期宝，T+2到银行卡，太慢了，也就腾讯能跟支付宝抗衡。

对于新变动，网上分成了两派

第一派是淡定又幽默的路人们。公开数据显示，余额宝户均金额为3000多元，他们就是这类人。受提现限额影响不大，对余额宝的专情指数不高。通常是余额宝的曾经使用者，后因种种新规限制，投奔到了不限额、有着更高收益货基的怀抱。

第二派是生气又失望的死忠粉们。他们的特征是有大额需要流动资金在余额宝，有着固定的使用习惯，对利率变化不敏感。我们今天要关爱的就是这类朋友。

离开有离开的原因，坚守也有坚守的理由，没有哪个选择代表明智，只有每个选择代表合适。留下的朋友大多数还是觉得余额宝的钱可以直接花掉，用得方便。线上淘宝可以花，线下消费也可以花，生活缴费也还可以花。

有人说它限额难买，但自从接入中欧和博时以后，这个问题就解决了；还有人说它利率不高，但其实货基之间的差别也不大，余额宝博时和货基排行榜最高的也就是差0.06%，1万块本金，每天就少1毛7左右，很多人为了支付便捷可以不计较这个。

“死忠粉”关爱方案

面对每天只能提现1万，我不会劝余额宝死忠粉甩旧爱找新欢，而会想办法让你能愉快的使用余额宝。比如蚂蚁会员可以了解一下。

蚂蚁会员在去年有了积分会员制，攒够18000分就可以成为钻石会员。最实用的特权是第一，专享当日余额宝转出到卡额度20万（普通会员1万）；第二，享受100万免费提现额度（普通会员2万）。

对于具有很强黏性“死忠粉”来说，由于使用频繁和资金大额进出，达成钻石会员要比普通人轻松。快速攒积分有三种方式：

1、在消费购物时使用支付宝，每20元你就能获取1积分，而如果你选择了线下门店支付、花呗支付，奖励就会翻倍，每10元就能获取1积分。

2、水电煤缴费、信用卡还贷、话费充值……每笔生活缴费能获取10积分。

3、使用蚂蚁聚宝购买余额宝、定期、基金、存金宝等产品进行理财，每150元能给投资者带来1积分。

升级蚂蚁会员避开提现限额是方法一，方法二就是借道余利宝，每天只要转出资金在100万元以内，都可以实时到账。具体先在支付宝花3块钱买一张收钱码，找几个朋友转入几笔钱激活它，最后在支付宝首页的搜索栏中输入“商家服务”，点击余利宝按钮开通，就可以了。

方法三是顺应时代的召唤，多利用余额宝的优点——支付便捷。反正余额宝已经成为最多可装10万的小钱包了，真要取排几天就好了，而你之所以留下来是看中它可以直接花费，那就多把它当成单向出口，尽量少回流到卡上。也算顺应监管趋势。

后话

说到顺应趋势，马云是个觉悟很高的人，他说，“如果有一天国家需要支付宝，我想都不会想，会在1秒钟内把这个公司全部送给国家。”做到现在这个级别的马云，最大的烦恼，不再是如何打倒对手，而是如何不让自己犯错。

我想，这也是他这一次，以及之前每一次改变的根本原因。